財(cái)務(wù)報(bào)表分析與財(cái)務(wù)舞弊識(shí)別
財(cái)務(wù)報(bào)表分析與財(cái)務(wù)舞弊識(shí)別詳細(xì)內(nèi)容
財(cái)務(wù)報(bào)表分析與財(cái)務(wù)舞弊識(shí)別
財(cái)務(wù)報(bào)表是一家企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果及現(xiàn)金流量的直觀反映，透過財(cái)務(wù)報(bào)表投資人能夠相對(duì)全面、完整地了解一家企業(yè)，因此，無(wú)論是一級(jí)市場(chǎng)股權(quán)投資、二級(jí)市場(chǎng)股票投資、債券信貸等債權(quán)類投資，都需要進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表分析，財(cái)務(wù)報(bào)表分析技術(shù)是投資的核心技能之一。對(duì)于財(cái)務(wù)專業(yè)人士而言，財(cái)務(wù)報(bào)表可能并不陌生，但報(bào)表的分析和實(shí)際應(yīng)用卻是一門博大精深的學(xué)問，值得財(cái)務(wù)專業(yè)人士不斷探索并挖掘其中的奧秘。如何才能更加準(zhǔn)確、高效、深入的利用財(cái)務(wù)報(bào)表，快速發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)粉飾及財(cái)務(wù)舞弊，本課程將結(jié)合實(shí)務(wù)案例，力求給財(cái)務(wù)報(bào)表分析者提供強(qiáng)有力的策略指導(dǎo)。
● 了解財(cái)務(wù)報(bào)表原理及三張報(bào)表之間的勾稽關(guān)系
● 了解財(cái)務(wù)粉飾與財(cái)務(wù)舞弊的常見手段
● 掌握以“三步法”為核心的多種實(shí)用財(cái)務(wù)報(bào)表分析工具
● 掌握財(cái)務(wù)報(bào)表分析及舞弊識(shí)別的方法
● 掌握上市公司年度報(bào)告快速高效的分析方法
第一講：財(cái)務(wù)報(bào)表基礎(chǔ)分析
一、財(cái)務(wù)報(bào)表基礎(chǔ)
1. 財(cái)務(wù)報(bào)表定義、重要會(huì)計(jì)假設(shè)、三張報(bào)表各自特點(diǎn)及局限性
2. 三張報(bào)表內(nèi)在邏輯關(guān)系
3. 會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、會(huì)計(jì)政策與會(huì)計(jì)估計(jì)，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)可比性
4. 財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)獲取渠道與四類審計(jì)師意見
二、財(cái)務(wù)報(bào)表分析“三步法”
1. 業(yè)績(jī)檢驗(yàn)：利潤(rùn)表與現(xiàn)金流量表交叉驗(yàn)證
2. 業(yè)績(jī)歸因：凈資產(chǎn)收益率三因素拆解
3. 驗(yàn)證排雷：資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)結(jié)構(gòu)與重要項(xiàng)目附注分析
案例精講：伊利股份、三一重工財(cái)務(wù)報(bào)表分析
第二講：財(cái)務(wù)報(bào)表重要項(xiàng)目分析
一、資產(chǎn)負(fù)債表重要項(xiàng)目分析
1. 貨幣資金：貨幣資金分類，占比變動(dòng)與經(jīng)營(yíng)情況，存貸雙高與舞弊識(shí)別
2. 金融資產(chǎn)：金融資產(chǎn)分類對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表影響
3. 應(yīng)收賬款與應(yīng)收票據(jù)：前五大、賬齡、結(jié)構(gòu)分析，壞賬計(jì)提與利潤(rùn)粉飾
4. 存貨：內(nèi)部結(jié)構(gòu)變化與企業(yè)經(jīng)營(yíng)，結(jié)構(gòu)、庫(kù)齡與財(cái)務(wù)舞弊
5. 長(zhǎng)期股權(quán)投資：成本法、權(quán)益法對(duì)報(bào)表的影響
6. 固定資產(chǎn)：重資產(chǎn)與輕資產(chǎn)、財(cái)務(wù)費(fèi)用資本化、折舊估計(jì)對(duì)利潤(rùn)表的影響
7. 在建工程：從周期、轉(zhuǎn)固看資產(chǎn)舞弊與利潤(rùn)粉飾
8. 商譽(yù)：資本運(yùn)作與商譽(yù)暴雷
9. 負(fù)債分析：無(wú)息負(fù)債與有息負(fù)債各自關(guān)注點(diǎn)
二、利潤(rùn)表重要項(xiàng)目分析
1. 收入、成本及毛利率：價(jià)量分析與毛利率變動(dòng)
2. 銷售費(fèi)用：營(yíng)銷驅(qū)動(dòng)型辨析、銷售能力分析
3. 管理費(fèi)用（含研發(fā)費(fèi)用）：管理效率與股權(quán)激勵(lì)
4. 財(cái)務(wù)費(fèi)用：融資模式與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)
5. 政府補(bǔ)助、投資收益及其他非經(jīng)常性損益
三、現(xiàn)金流量表重要項(xiàng)目分析
1. 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流分析：現(xiàn)金流與業(yè)績(jī)較差對(duì)比分析，驗(yàn)證企業(yè)經(jīng)營(yíng)質(zhì)量
2. 現(xiàn)金流量表直接法：應(yīng)收、預(yù)收款對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入影響
3. 現(xiàn)金流量表間接法：折舊、壞賬、財(cái)務(wù)等因素對(duì)凈額的影響
4. 籌資活動(dòng)現(xiàn)金流分析：資本運(yùn)作能力與后續(xù)戰(zhàn)略預(yù)判
5. 投資活動(dòng)現(xiàn)金流分析：擴(kuò)張產(chǎn)能、布局行業(yè)與金融投資辨析
第三講：上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析實(shí)戰(zhàn)
案例精講：貴州茅臺(tái)財(cái)報(bào)分析
案例精講：科大訊飛財(cái)報(bào)分析
案例精講：錦江酒店財(cái)報(bào)分析
案例精講：青島啤酒財(cái)報(bào)分析
案例精講：福耀玻璃財(cái)報(bào)分析
高階財(cái)報(bào)粉飾案例講解：樂視網(wǎng)的高超財(cái)技
第四講：其他財(cái)務(wù)報(bào)表分析工具
一、指標(biāo)分析工具
1. 流動(dòng)性分析：流動(dòng)比率、速動(dòng)比率與流動(dòng)性分析誤區(qū)
2. 營(yíng)運(yùn)能力分析：結(jié)合企業(yè)業(yè)務(wù)類型解析各類資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率
3. 同行業(yè)對(duì)比分析：結(jié)合產(chǎn)業(yè)邏輯與三步法的對(duì)比分析
4. 波特五力模型分析：五力模型議價(jià)能力舉例分析
二、上市公司年報(bào)速讀
1. 上市公司年報(bào)結(jié)構(gòu)
2. 重要章節(jié)及各章節(jié)重點(diǎn)內(nèi)容
3. 年報(bào)獲取渠道，官方網(wǎng)站、交易所與巨潮資訊，choice使用技巧
4. 其他業(yè)績(jī)披露信息，業(yè)績(jī)快報(bào)與業(yè)績(jī)預(yù)告
章嘉藝?yán)蠋煹钠渌n程
隨著企業(yè)IPO上市的常態(tài)化，越來越多的優(yōu)秀企業(yè)選擇登陸資本市場(chǎng)、開展資本運(yùn)作，企業(yè)上市成功后其股票流動(dòng)性及價(jià)值將得到顯著提升，并且能夠獲得了優(yōu)于同行的融資能力和品牌效應(yīng)，并可運(yùn)用并購(gòu)重組、定向增發(fā)、可轉(zhuǎn)債發(fā)行、股票質(zhì)押融資等更為高級(jí)的資本運(yùn)作工具。然而，IPO上市操作難度較大，我國(guó)上市公司比例不到萬(wàn)分之三，證監(jiān)會(huì)的審核也有著嚴(yán)格、口徑多變等特點(diǎn)，如何把控IP
講師：章嘉藝詳情
投資學(xué)是總裁班/EMBA班/MBA班必修課程，同時(shí)也是核心課程之一。本課程涵蓋了金融投資領(lǐng)域的主要金融工具，包括：公募基金、私募基金、股票、債券、信托等等，課程會(huì)涉及前述金融工具的運(yùn)作原理、盈利邏輯、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避等。本課程涉及了投資者當(dāng)前普遍關(guān)注的主要話題。幫助學(xué)員在面對(duì)大眾媒體或更為專業(yè)的金融期刊上的議題或討論時(shí)，具有明辨洞察力。無(wú)論你立志成為職業(yè)投資人，還是
講師：章嘉藝詳情
股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)伴隨著企業(yè)發(fā)展的每一個(gè)階段，初創(chuàng)企業(yè)投資人如何進(jìn)入，如何保證利益合理分享，如何退出；成長(zhǎng)期企業(yè)如何估值，如何融資；擴(kuò)張期企業(yè)如何分錢和分權(quán)，如何讓企業(yè)進(jìn)一步做大；成熟期企業(yè)創(chuàng)始人如何牢牢掌控公司的控制權(quán)，避免公司旁落他人。因此，企業(yè)要想長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展就必須做好股權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，中國(guó)每天誕生1萬(wàn)多家企業(yè)，平均每七分鐘誕生一家企業(yè)，近一半的企業(yè)存活不到
講師：章嘉藝詳情
當(dāng)前中國(guó)已逐漸步入龍頭經(jīng)濟(jì)時(shí)代，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型伴隨著新一輪的資本運(yùn)作浪潮。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、5G、人工智能、區(qū)塊鏈等成為新舊產(chǎn)業(yè)變革的“新引擎”。越來越多的優(yōu)秀企業(yè)選擇登陸資本市場(chǎng)、開展資本運(yùn)作，IPO上市、并購(gòu)重組、定向增發(fā)、可轉(zhuǎn)債發(fā)行、股票質(zhì)押融資等資本運(yùn)作工具助力企業(yè)走上發(fā)展快車道。資本市場(chǎng)有著怎樣的特點(diǎn)，企業(yè)如何將資本運(yùn)作與企業(yè)經(jīng)營(yíng)結(jié)合起來，是本課程要講授的重點(diǎn)
講師：章嘉藝詳情
企業(yè)IPO上市全流程解析 12.25
隨著企業(yè)IPO上市的常態(tài)化，越來越多的優(yōu)秀企業(yè)選擇登陸資本市場(chǎng)、開展資本運(yùn)作，企業(yè)上市成功后其股票流動(dòng)性及價(jià)值將得到顯著提升，并且能夠獲得了優(yōu)于同行的融資能力和品牌效應(yīng)，并可運(yùn)用并購(gòu)重組、定向增發(fā)、可轉(zhuǎn)債發(fā)行、股票質(zhì)押融資等更為高級(jí)的資本運(yùn)作工具。然而，IPO上市操作難度較大，盡調(diào)、申報(bào)及審核流程復(fù)雜，且時(shí)間周期長(zhǎng)達(dá)一至兩年，IPO上市全流程是怎樣的，各個(gè)中
講師：章嘉藝詳情
隨著企業(yè)IPO上市的常態(tài)化，越來越多的優(yōu)秀企業(yè)選擇登陸資本市場(chǎng)、開展資本運(yùn)作，企業(yè)上市成功后其股票流動(dòng)性及價(jià)值將得到顯著提升，并且能夠獲得了優(yōu)于同行的融資能力和品牌效應(yīng)，并可運(yùn)用并購(gòu)重組、定向增發(fā)、可轉(zhuǎn)債發(fā)行、股票質(zhì)押融資等更為高級(jí)的資本運(yùn)作工具。然而，IPO上市操作難度較大，我國(guó)上市公司比例不到萬(wàn)分之三，證監(jiān)會(huì)的審核也有著嚴(yán)格、口徑多變等特點(diǎn)，如何把控IP
講師：章嘉藝詳情
并購(gòu)重組與產(chǎn)業(yè)整合 12.25
當(dāng)前中國(guó)已逐漸步入龍頭經(jīng)濟(jì)時(shí)代，產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型伴隨著新一輪的并購(gòu)浪潮。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、5G、人工智能、區(qū)塊鏈等成為新舊產(chǎn)業(yè)變革的“新引擎”。隨著“一帶一路”戰(zhàn)略的實(shí)施，越來越多上市公司通過跨境并購(gòu)，布局全球產(chǎn)業(yè)鏈，加入到了全球行業(yè)龍頭的競(jìng)爭(zhēng)格局之中。與此同時(shí)，并購(gòu)重組也充滿著挑戰(zhàn)，根據(jù)全球著名咨詢公司麥肯錫的一份權(quán)威調(diào)查表明：在成熟市場(chǎng)，并購(gòu)整合成功率僅有三至四成，失
講師：章嘉藝詳情
《企業(yè)上市操作全流程》 04.17
企業(yè)上市操作全流程課程背景：企業(yè)的成功上市造就了很多個(gè)億萬(wàn)富豪，創(chuàng)業(yè)板的推出，更引發(fā)無(wú)數(shù)企業(yè)夢(mèng)想實(shí)現(xiàn)走上“陽(yáng)光財(cái)富”的資本大道。擬上市企業(yè)該如何包裝上市，吸引投資者的眼光？企業(yè)又該如何順利通過監(jiān)管層的審核？面對(duì)機(jī)構(gòu)投資者的“喜新厭舊”，又該如何博弈殺出重圍？在國(guó)內(nèi)資本瘋狂涌向海外市場(chǎng)的浪潮中，如何拔得頭籌，做到墻內(nèi)開花墻外香？這些都是擺在企業(yè)通向上市成功道路
講師：章嘉藝詳情
《企業(yè)上市與并購(gòu)重組》 04.17
企業(yè)上市與并購(gòu)重組課程背景：中國(guó)資本市場(chǎng)發(fā)展到今天，經(jīng)歷了四次重大變革，每一次變革實(shí)際上給國(guó)內(nèi)的企業(yè)帶來良好的發(fā)展機(jī)遇，所謂順勢(shì)而為，就是踩準(zhǔn)機(jī)遇，但是很多中小企業(yè)對(duì)上市與并購(gòu)重組了解甚微，不知道如何與資本對(duì)接，本套課程從企業(yè)成立之初如何建立資本思維，搭建頂層設(shè)計(jì)，到成熟期如何與券商嫁接，進(jìn)行了一整套資本路線圖設(shè)計(jì)，讓企業(yè)清晰的了解企業(yè)上市及并購(gòu)重組中的各個(gè)
講師：章嘉藝詳情
新三板掛牌及資本運(yùn)作實(shí)務(wù)課程背景：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（簡(jiǎn)稱“新三板”）近兩年發(fā)展十分迅猛，為四千余家成長(zhǎng)型、創(chuàng)業(yè)型、創(chuàng)新型企業(yè)提供了融資及股份交易服務(wù)。大量企業(yè)通過新三板掛牌及資本運(yùn)作、融資并購(gòu)，走上了發(fā)展的快車道。同時(shí)，新三板也使得企業(yè)原始股增值，成就了許多企業(yè)家的財(cái)富夢(mèng)想。然而，企業(yè)該如何根據(jù)自身需求，量身定做自身的新三板掛牌及資本運(yùn)作方案？課程目
講師：章嘉藝詳情
- 1社會(huì)保障基礎(chǔ)知識(shí)(ppt) 21255
- 2安全生產(chǎn)事故案例分析(ppt) 20330
- 3行政專員崗位職責(zé) 19114
- 4品管部崗位職責(zé)與任職要求 16373
- 5員工守則 15537
- 6軟件驗(yàn)收?qǐng)?bào)告 15460
- 7問卷調(diào)查表(范例) 15204
- 8工資發(fā)放明細(xì)表 14660
- 9文件簽收單 14315